后陆续增广改编为十卷，成为道教徒攻击佛教的依据之一，借此提高道教地位於佛教之上。
由此引起了道佛之间的历朝历代的激烈冲突，唐朝时期唐高宗、唐中宗都曾下令禁止。
元世祖至元二十二年，下令焚毁《道藏》伪经，第一种即为《化胡经》，从此亡佚，故明《正统道藏》不存。
清末敦煌发现此书唐写本残卷，有的作《老子西升化胡经》，有的作《太上灵宝老子化胡妙经》，系同书异名。
《三国志魏书乌丸鲜卑东夷传第三十》：“罽宾国、大夏国、高附国、天竺国皆并属大月氏。临儿国，浮屠经（佛经）云其国王生浮屠。浮屠，太子也，父曰屑头邪，母云莫邪。
浮屠身服色黄，发青如青丝，乳青毛，蛉赤如铜。始莫邪梦白象而孕，及生，从母左胁出，生而有结，堕地能行七步。此国在天竺城中。天竺又有神人，名沙律。
昔汉哀帝元寿元年，博士弟子景卢受大月氏王使伊存口受浮屠经曰复立者其人也。浮屠所载临蒲塞、桑门、伯闻、疏问、白疏间、比丘、晨门，皆弟子号也。
浮屠所载与中国老子经相出入，盖以为老子西出关，过西域之天竺，教胡。浮屠属弟子别号，合有二十九，不能详载，故略之如此。”另《后汉书》载汉桓帝延熹九年（公元一六六年）襄楷所上奏章中有“或言老子入夷狄为浮屠”的说法。
实际上是：道家祖师老子西行入天竺确有其事，而成为佛陀，或曰从母左胁出，生而有结，堕地能行七步等等，都是以讹传讹的谣传。而是道家祖师老子西行入天竺，是以道家至高无上反中微子“真芥子米”意念能场感受感知感应到，西方佛祖释迦牟尼同为人文哲学，意念能场内功修炼等，而西行入天竺与之进行了全面的交流。
并且两位祖师一见如故，彻夜长谈几天几夜，临别之时双方将自己的意念能场无私的灌注给对方，当然这种意念能场你中有我我中有你，但仍然是以自身的意念能场为主，一为反中微子真芥子米意念能场内功，一为佛骨舍利子意念能场内功，即道中有佛佛中有道，才会使后起之秀的古小龙与佛陀嫡孙牟尼，能够顺理成章的共修普渡佛光光球的一幕。